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电力业 |
四川是国内水电大省。四川受灾是否会带来夏季供电短缺令人担忧。可能正是由于这种担忧，今日电力板块9家上市公司封死涨停，整体表现十分强劲。 |
利用率反弹、小火电关停、投产增速减缓有利于电力业的投资。电力需求增长超预期而供应仍偏紧是电力业的特征。 电力业对政策的敏感性极高，其利润能否好转高度依赖于政策。关注水电、煤电一体化、新能源设备制造公司 |
☆☆☆★ |
大唐发电（601991）：公司抵御煤炭涨价的能力较强，相比同类企业具有较好的盈利能力。投资上游煤矿将进一步缓解公司的成本压力。证券通综合评级为增持。 |
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钢铁业 |
受重建概念刺激，钢铁板块今日张提上扬。其中八一钢铁一度封死涨停，酒钢宏兴、凌钢股份等区域龙头企业均涨幅靠前。 |
钢价上涨除了成本推动以外，更重要的是需求拉动，因此钢价上涨完全覆盖成本压力，钢铁业整体盈利能力有所提升。预计行业业绩二季度将实现爆发。另外，跨地区钢企联合重组开始，且行业产能不会增加，这对钢铁龙头企业的长远发展有利。关注全国性的钢铁龙头企业。 |
☆☆☆★ |
八一钢铁（600581）：公司目前处于发展黄金时期，产能在两年内可以翻番。而且公司作为新疆地区寡头型钢企，具有资源、市场以及定价权优势。未来还存在八钢集团与宝钢集团整合的预期。证券通综合评级为推荐。 |
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机械行业 |
同样作为救灾和重建必不可少的装备，工程机械上市公司近期表现活跃。徐工科技、三一重工等等今日均长阳拉升。 |
国内机械工业仍将保持平稳较快的发展态势。就各子行业发展情况来看，工程机械无疑是最具国际竞争力的行业，其中龙头企业可以重点关注并逢低买入；机床行业竞争日趋激烈，低端混战、高端失守的局面没有根本改观；船舶制造业周期性压力显现，但龙头公司估值已具备吸引力。短期来看，虽然工程机械行业具有灾后重建概念，但受益程度不明，预计对上市公司全年销售影响有限。 |
☆☆☆★ |
三一重工（600031）：公司收购的旋挖钻机业务08年将贡献盈利。同时计划收购集团挖掘机业务以延伸产业链。预计公司08年业绩释放将主要视收购进度而定。证券通综合评级为增持。 |